等你攒够了首付 买房又变得越来越难了—中国买房神逻辑！

2018年的梦幻开局，让人不敢想象今后的生活将会变成什么样。

仅仅只是开年的两个星期，各种监管文件和数据就已经把人压得喘不过气来，央妈甚至还扔出一个加息的烟雾弹。

原本以为前几天央妈释放出来的“中国短期内仍存在加息空间”信号只是在警告大家不要盲目举债扩大负债规模，没想到人家来真的。

就在昨天，央妈上调公开市场63天逆回购中标利率5个基点，这是进入2018年以来首次进行“加息”。

没想到央妈说的这个“短期”，真的这么短。面对央妈的“加息”，你知道对你的影响有多大吗，你要如何去应对？

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“加息”节奏加快

首先，昨天央妈进行的这个“加息”，实际上是一种变相加息，并非我们所知道的加息。

一般来说，我们讲加息，加的是法定存贷款利率，是我们在银行大屏幕上可以看到的存款利率标准和贷款利率标准。

法定存贷款利率加息后，会白字黑字写明你每个月存款会多多少利息，每个月贷款需要多还多少利息。

而变相加息，加的是政策利率，是央妈调节市场流动性的操作利率。变相加息后，只会提高金融机构获得资金的成本，法定存贷款利率是没有变的。

那为什么央妈要变相加息？

其实说到底，还是因为美国加息带来的压力太大了，所以大家别乱听一些媒体在自嗨，说我们有多牛逼，牛逼就不用这么忌惮美联储的加息了。

美国早早地在2015年底进入加息通道，直到去年年底，已经进行了5次加息，每次加息都是25个基点。

如果中国不进行加息，中美利差的优势就会消失，结果就是资本外逃会变得更严重。

但是，必须强调的是，一旦中国也进入加息通道，就不是加一次就完事了，加息是一个长期趋势和长期影响，不能说加了一次息，觉得效果不好就降一次息这么儿戏。

如果处理不好，国内天量的债务就会引爆债务危机，形成监管所不允许的发生系统性金融风险。

所以不能不加息，但又不能加到大家都挂掉（比如直接上调存贷款基准利率），所以只能变相“加息”。

这种变相加息的方法，就是按照实际情况来慢慢调节，如果市场利率过高了，可以放点水，如果市场利率太低了，还可以往上调。

就这样，央妈一直处于走钢丝的模式，央妈的如意算盘是，变相加息不但可以保持一定的中美利差，又不会一下子扯爆国内的债务链条。

其实央妈从去年开始，就已经三次悄悄地变相加息了，加上昨天这一次，就已经是第四次变相加息了。

第一次在2017年1月24日，提高了操作利率10个基点，第二次在2017年3月16日，提高了操作利率10个基点，第三次在2017年12月14日，提高了操作利率5个基点，第四次1月16日，也就是昨天，提高了63天期逆回购利率5个基点。

前三次央妈都是紧随美国加息之后进行的，第四次则是在美国还没加息的情况下进行的，而且第一次很特别，仅仅只是提高了63天期逆回购利率，这就值得玩味了。

因为63天期逆回购，是去年10月份才首次在历史上出现的，原因是为了可以更频繁地调节中长期流动性。

提高它的操作利率，意味着央妈有意抬高中长期的市场利率，而且是有意加快抬高速度。

我们看看同业拆借的中长期利率，也可以看出这种趋势，直接反映了市场对未来缺钱的预期是没有改变过的。

日子难过啊！

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货币供应量再创新低

不要以为央妈上调公开市场操作利率是抬高市场利率的开端，其实在很早之前，央妈就已经通过收紧货币来达到目的——抬高利率可以增加融资主体的借贷成本，以此抑制经济泡沫。

以前央妈会源源不断超额放水，让金融机构不但可以轻易借到钱，而且不需要考虑资金成本问题，因为可以借到大把钱来偿还利息，每次都是借的比还的多。

现在不行了，央妈公开市场操作越来越少，每次可能都是刚刚好，甚至经常是只收钱不放水。

而现在的金融机构，不但要还本金，还要想办法筹利息，每次都是还的比借的多。

央妈这样一搞，慢慢的市场的钱越来越少，钱也变得更值钱。

M2货币供应量就是一个很好的说明，去年12月份央妈公布的数据显示，12月末M2同比增长8.2%，增速分别比上月末和上年同期低0.9个和3.1个百分点，创历史新低。

虽然官方出来说了，这是金融整治下资金链条变短带来的结果。

但是，M2代表的就是货币供应量，不管之前金融乱象下派生了多少的存款，都是赤裸裸的钱，满足了不同链条上的需求。

以前就算是加息，货币供应增量还是十分充裕的，保证有足够的钱来偿还利息。现在，钱的增量在不断放缓，根本就没有这么多增量的钱让你们偿还利息。

为什么货币供应增量会减少？

其实也不难理解，以前经济快速发展时，有这么大的体量可以容纳这么多的钱，现在经济增速在放缓，已经吃不下这么多钱了。

不能因为需要钱而不断地印，一份钱只能对应一份经济，否则就出现恶性通货膨胀，变成下一个委内瑞拉。

一旦货币没了信用可言，还谈什么国际化。

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借钱难，借钱贵

这就是一个利率上行，叠加上货币供应量放缓的周期，不但借钱更难，借钱的成本也更高。

央妈已经告诉你，我手上是真没钱，想借钱可以啊，我借钱的利息可不是一般的高，而且你怎么保证你还得起钱。

借钱门槛就会被动提高，这就是你要面对的未来。如果借钱会更难，而且更贵的话，那未来有哪些方面会影响到我们呢？

下面4条建议，可以让你更好地应对这个特殊的信贷收缩的周期（仅供参考）。

●1、关于买房子

当你还在期待政策调控下，房价出现回落后你可以买得起房的时候，你会发现房价一直没跌！就算是房价回落了，你也可能一样不敢轻举妄动。

因为房贷利率2017年开始一直在走高，现在是1.1倍/1.2倍甚至是1.3倍基准利率了，已经是差不多年化6%了。

你辛辛苦苦攒够了首付，以为终于可以买房子了，结果银行不但没钱贷给你，就算贷给你，利率也比之前高太多，而且2018年继续走高是可以确定的事情。

所以，买房之前，请先算一算你能承担多高的房贷利率，不要光顾着眼前，而忘了后面的事。如果未来房贷利率一旦超过年化8%，你又不会投资理财，也不懂得投资理财，你买房的最好方式是全款买房！

●2、关于债市

现在央行已经在收紧银根了，可以确定的是2018年会继续收紧，这意味着很多企业从银行贷款的难度会越来越大。

一旦企业想融资又无法从银行系统筹到钱，企业就会转向市场上手里有钱的人发行债券募集资金，但是这样的资金成本也是在不断增加的，企业经营的压力也会不断变大。

所以，如果不懂债市，请不要深入这个市场，很多国企债券违约的事情已经频频发生，这个年头投资需要冷静分析，不要冲动盲目跟风。

●3、关于失业

有人说，这个时代是不是很悲催？

如果要我说实话，我只能说：我们度过了一个信贷扩张的时代，现在处于信贷收缩的新时代，勒紧裤腰带过日子对很多人来说不太习惯，但这是我们必须用于面对的事实。

对于之前很多没有品牌意识和技术创新的中小企业来说，借不到钱是致命伤。因为未来企业的竞争，更多的会是技术竞争和产品升级的竞争，没有这些优势的企业，会死得很快。

如果想要活下去，只能举债生存维持经营，但是银行如果看这样的企业过得不怎么样，不但不会借钱，还可能会抽贷，这样一来，企业资金链就会断裂，最终导致倒闭，跟着来的是失业潮。

所以，最终你可能要面对的是大量失业人员的竞争，所以请保持你自身的竞争力，还有充足的流动性，让你可以应对任何突发风险。

●4、关于投资理财

钱，会成为老大难的问题。现在唯一有的，就是老百姓手上的那点钱了。

很多缺钱的人，就会盯上你手上那点钱，想尽办法去收割你手上的那点钱，所以不管是什么样的理财产品，最重要的是要看清它的底层资产是什么。

最近知道大家有没看到新闻，工行和招行发行的理财产品都出了问题，甭管到底是不是这些银行在代销的，出问题总是能给我们多一些警惕。

总之，记住，握紧你手上的钱，别被人随便忽悠了